【/h/]周四，a股三大指数分化。房地产、石油石化等权重板块表现不佳，拖累上证指数走弱；新能源、TMT等成长赛道反弹，带动创业板全天保持强势。截至收盘，上证指数报2770.74点，跌0.64%；深证成指报8240.48点，上涨0.34%；创业板指数报1589.04点，上涨1.00%。
【/h/]昨日沪深两市合计成交7030亿元，较前一日减少约550亿元。北向资金持续流入，全天净买入27.26亿元，其中沪股通净买入11.26亿元，深股通净买入16.00亿元。盘后数据显示，科大讯飞、天府通信等科技股均获北向资金净买入逾2亿元。
【/h/]新能源主线轮动复苏
【/h/]近两个交易日，新能源主线的几家龙头公司股价依次回升，一定程度上活跃了市场情绪。继当代安普科技有限公司周三盘中大涨8%后，通威股份和隆基绿色能源这两家光伏龙头公司昨日大涨，带动新能源主线继续走强。
【/h/]申万光伏设备指数昨日上涨2.06%，爱旭股份、欧晶科技涨停。市值为1000亿元的通威股份和隆基绿色能源分别收涨6.09%和1.24%，而德业股份、迈威股份、金高科技和阿特斯等热门公司的涨幅均超过3%。
【/h/]分析人士表示，密集发布增持和回购公告是推动新能源板块复苏的重要原因。
【/h/]周二晚间，隆基绿色能源披露公司董事长增持股份进展公告。截至1月30日，董事长钟宝申通过竞价方式增持隆基绿色能源股份，增持金额为614万元。公告显示，钟宝申的持股计划尚未实施完毕，将按照持股计划继续增持公司股份。
【/h/]周三晚间，通威股份披露增持计划，控股股东通威集团拟增持公司股份10亿元至20亿元。
【/h/]当代安普科技股份有限公司昨晚披露了《关于回购公司股份的进展公告》。截至1月31日，公司通过集中竞价交易方式累计回购股份1036.79万股，最高成交价为181.16元/股，最低成交价为1463.1元/股，成交总额为17亿元（不含交易费用）。
【/h/]华泰证券表示，尽管2023年第四季度光伏主要产业链中硅料、硅片、电池和组件价格均出现下跌，但从装机量和出货量来看，国内光伏需求依然强劲。据国家能源局统计，2023年国内光伏装机216.88GW，其中四季度装机超过80GW，环比增长超70%。下游高装机量有望带动光伏企业出货增长。
【/h/]券商板块表现活跃。
【/h/]昨日，券商板块盘中异动。中银证券早盘触及涨停，收涨4.64%，华鑫和首创证券涨超2%。自1月下旬以来，尽管市场指数持续调整，但券商板块出现了许多变化。华鑫股份、哈投股份等中小券商股一度触及涨停。
【/h/]上市公司业绩预告披露期结束。截至1月31日，共有34家券商发布业绩预告、快报或未经审计的财务报告，其中25家券商2023年净利润同比增速为正。具体而言，有16家券商的净利润同比增长超过30%，而天风证券、太平洋证券和江海证券则扭亏为盈。
【/h/]分析师表示，他们乐观地认为未来市场活动将继续增加，经纪和金融服务占比高的券商有望受益。
【/h/]在CDB证券看来，2024年将是资本市场改革措施出台、推进和兑现的一年，券商多业务线有望受益。建议重点关注具有M&A预期的大中型券商、扩张战略清晰、业务增长迅速的中型券商以及具有M&A预期的优质券商；同时建议关注综合实力较强、能够充分享受改革红利的头部券商。
【/h/]国泰君安非银团队首席分析师刘新齐认为，今年以来，在市场走弱的情况下，头部券商的专业优势将更加凸显，这也将加剧场外衍生品业务向头部券商集中。
【/h/]低成长股有望修复。
【/h/]年初以来，a股市场风格持续极度分化，高股息、“中字头”等防御性品种持续走强，新能源、TMT等成长赛道持续走弱。本周，光伏设备和通信设备等增长行业的一些龙头股票出现了底部复苏的迹象，这可能表明资金偏好可能发生变化。
【/h/]兴业证券策略首席分析师张启尧表示，近期“中字头”板块在政策催化下密集上涨，但在“中字头”板块上涨的同时，TMT等成长赛道持续调整。
【/h/]张启尧判断，如果“中字头”板块经历较为充分的扩散和发酵，2月TMT等成长赛道可能再次迎来一轮修复。“从历史上看，随着年报业绩预披露进入尾声，TMT板块在2月和3月业绩空窗口往往表现良好，2月也成为历年TMT板块中签率最高的阶段，届时成长主线有望再次跑赢大盘。”
【/h/]在张启尧看来，从眼前的景气度来看，TMT的适度景气度仍具有比较优势。根据测算模型，截至2023年12月，TMT仍是中高端景气度最高的板块，包括半导体材料、半导体设计、LED、存储器等方向。同时，光学元件、计算机设备、运营商等行业处于景气底部，后续困难有望扭转。
【/h/]（文章来源:上海证券报）
