——上海祁龙科技有限公司a股首次公开发行线上投资者交流会精彩回放

嘉宾出席

杜先生，上海祁龙科技有限公司董事长

上海祁龙科技有限公司总经理葛振刚先生

上海祁龙科技股份有限公司副总经理兼董事会秘书周

上海祁龙科技有限公司财务总监张志炯先生

华泰联合证券股份有限公司投行条线TMT行业部董事、保荐代表人张欣先生。

华泰联合证券股份有限公司投资银行条线TMT行业部副主任兼保荐代表人刘军先生

上海祁龙科技有限公司

杜董事长致辞。

尊敬的各位来宾、投资者和网友们:

大家好！

欢迎参加上海祁龙科技股份有限公司首次公开发行上市线上路演。在此，我谨代表祁龙科技向关心和支持祁龙科技的投资者表示热烈的欢迎！向一直以来关心和支持智能产品行业发展的各界朋友表示衷心的感谢！很高兴借助上海证券交易所路演中心、上海证券报和中国证券网的互动交流平台，与大家真诚交流，探讨祁龙科技的发展和未来。

创新引领科技潮流，智能改变未来生活。祁龙科技是一家从事R&D、智能产品设计、制造和综合服务的科技企业。其业务覆盖多个国家和地区，为全球头部消费电子品牌和全球领先科技企业提供专业的智能产品综合服务。其主要客户包括小米、三星电子、联想、荣耀、OPPO和vivo等。公司深耕行业20余年，积累了强大的产品级方案设计、硬件创新设计、系统级软件平台开发、精益生产、供应链整合和质量控制能力，形成了涵盖智能手机、平板电脑和AIoT产品的智能化产品布局。凭借强大的产品综合设计和供应链整合能力，公司深度参与国产半导体元器件的选型和开发过程，以推动和加速国产供应链的引进和国产化。

祁龙科技已成为智能产品研发和制造领域的领先科技企业。根据行业数据，该公司智能手机出货量继续位居全球前列。未来，公司将继续聚焦技术和产品创新，持续提升公司效率和竞争力，加速智能化，坚持全球化布局，并在助力国内半导体供应链发展中发挥引领作用，打造品类齐全、自主设计、智造全球领先的智能产品科技企业。

我们即将登陆资本市场扬帆起航。以上市为契机，祁龙科技将更好地与合作伙伴合作，服务客户需求，实现高质量发展。未来将充分发挥自身优势，推动前沿技术研发和产业转化，引领智能产品行业发展，以优异的经营业绩回报股东和社会。

我真诚地希望大家与祁龙科技共同发展，共创美好未来！谢谢大家！

华泰联合证券有限责任公司

投资银行业务线TMT行业部总监兼保荐代表人。

张欣先生致辞

尊敬的各位来宾、投资者和网友们:

大家好！

首先，我谨代表华泰联合证券有限责任公司向参加上海祁龙科技股份有限公司网上路演的各位嘉宾和投资者表示热烈的欢迎和衷心的感谢

作为祁龙科技此次IPO的保荐人和主承销商，我们有幸与祁龙科技合作，并肩经历了整个上市过程。我们见证了祁龙科技的快速和高质量发展，深切感受到公司长期的企业文化，由衷钦佩管理团队不屈不挠的奋斗精神。我们非常荣幸地向中国资本市场推荐祁龙科技这一优秀企业。

祁龙科技一直专注于智能产品领域。公司在上海、深圳、惠州、南昌、合肥等地设有R&D中心，拥有超过3000人的R&D和技术团队。拥有高通、MTK、紫光展锐等平台的开发经验，以及安卓、RTOS、Wear OS等操作系统的开发能力。公司在惠州、南昌设立智能产品制造中心，在越南、印度等地区布局海外制造中心，已初步形成全球交付能力，与客户携手打造具有市场竞争力的智能产品。

凭借卓越的R&D和设计能力、供应链管理能力以及整个生产过程中的质量管理能力，公司获得了包括小米、三星电子、联想、荣耀、OPPO、vivo、中国联通、中国移动和中国电信在内的全球头部客户的认可。

我们相信祁龙科技进入资本市场后，将凭借其创新和R&D优势以优异的表现回报投资者。我们希望通过此次网上路演推介，投资者能够充分认识到祁龙科技的投资价值，积极参与祁龙科技的a股发行，并从祁龙科技的稳健增长和长期发展中受益。

最后，预祝本次线上路演圆满成功！再次感谢您对祁龙科技的关注。谢谢大家！

上海祁龙科技有限公司

总经理葛振刚先生致闭幕词。

尊敬的投资者和网友们:

大家好！

祁龙科技a股首次公开发行并在主板上市的网上路演即将结束非常感谢您的积极参与和热情互动。感谢华泰联合证券有限责任公司、德恒律师事务所、容诚会计师事务所（特殊普通合伙）等所有中介机构的辛勤工作。也衷心感谢上交所路演中心、上海证券报和中证网为我们提供了这个良好的互动交流平台。

今天，我们感到非常荣幸有机会与这么多关注祁龙科技的投资者和朋友讨论公司的战略规划、管理和未来发展。同时，我们也深刻感受到作为一家主板上市公司的责任。

未来，祁龙科技将继续坚持自主技术路线，进一步完善发展战略，努力成为智能产品领域的领先科技企业，助力中国智能产品ODM行业参与全球市场竞争。祁龙科技全体员工将齐心协力，不断提高公司的综合竞争力，以更加优异的业绩回报投资者的支持和厚爱！

今天的路演很快就要结束了，但与投资者的共赢之路才刚刚开始。我们真诚欢迎投资者继续关注和支持祁龙科技，并通过各种方式与我们保持联系和沟通。我们也欢迎投资者随时参观祁龙科技。

最后，再次感谢您对祁龙科技的信任和支持！谢谢大家！祝大家新年快乐，万事如意！

商业章

问:请介绍一下公司的基本情况。

杜:公司中文名称为上海祁龙科技有限公司，注册资本为40509.6544万元人民币，法定代表人为杜。本公司成立于2004年10月27日，注册地址为上海市徐汇区曹豹路401号1号楼1层（200233）。

问:公司的主营业务是什么？

葛振刚:公司是一家从事智能产品R&D、设计、制造及综合服务的科技型企业，属于智能产品ODM行业。公司业务覆盖多个国家和地区，为全球头部消费电子品牌和全球领先科技企业提供专业的综合服务。其主要客户包括小米、三星电子、A公司、联想、荣耀、OPPO、vivo、中国邮政通信、中国联通、中国移动、中国电信和B公司等。公司深耕行业近20年，积累了强大的产品级方案设计、硬件创新设计、系统级软件平台开发、精益生产、供应链整合和质量控制能力，形成了涵盖智能手机、平板电脑和AIoT产品的智能化产品布局。公司主要向合力泰、信利光电、WPI国际（香港）有限公司、王莹精密、深圳欧膜科技有限公司、lt、泰科源、高通和东莞新能源科技有限公司等知名制造商采购屏幕、外壳、摄像头、功能IC、存储器、主芯片、电池、电声、PCB等电子产品零部件。凭借强大的产品综合设计和供应链整合能力，公司深度参与了国产半导体元件的选择和开发过程，推动并加快了国产供应链的引进和国产化发展进程。

问:公司有多少家子公司？

葛振刚:截至目前，公司在国内有13家子公司，在境外有10家子公司。

问:公司的收入结构和变化情况如何？

张志炯:报告期内（2020年、2021年、2022年及2023年1-6月，下同），公司主营业务收入占营业收入的比例分别为99.15%、98.95%、98.66%和98.57%，主营业务突出；其他业务收入主要是产品、服务和材料的零星销售、保理利润、利息收入、租金收入和少量缺陷机械销售等。，数量和比例较小。

报告期内，公司营业收入分别为164，209.15万元、245，958.17万元、293，435.15万元和107，956.19万元，2021年和2022年分别同比增长49.78%和19.30%，2023年1-6月同比下降20.7%。主营业务收入分别为1628，206.86万元、243，378.25万元、289，509.23万元和106，451.73万元，2021年和2022年分别同比增长49.48%和18.95%，2023年1-6月同比下降29.22%。

问:公司毛利的构成及变动情况如何？

张欣:报告期内，公司毛利总额分别为135，340.61万元、185，581.12万元、249，419.84万元和133，013.66万元，2021年和2022年分别同比增长37.12%和34.40%，变化趋势与营业收入基本一致2023年1-6月，由于毛利率大幅提升，虽然公司营业收入有所下滑，但毛利金额同比有所增长。报告期内，公司主营业务毛利占比分别为97.75%、97.80%、98.22%和99.57%，主营业务较为突出。

问:公司按产品类别划分的毛利率变化情况如何？

刘军:报告期内，公司智能手机产品毛利率分别为8.90%、6.96%、7.53%和10.51%；平板电脑产品的毛利率分别为2.75%、5.42%、7.78%和15.50%。AIoT产品的毛利率分别为15.90%、14.42%、21.51%和29.66%。

问:公司的R&D成本是多少？

张志炯:报告期内，公司R&D费用分别为84655.94万元、106965.84万元、150783.9万元和77118.89万元，占营业收入的比例分别为5.16%、4.35%、5.14%和7。14 %，主要为工资薪金。公司不断增加R&D投资，扩大R&D人员数量，并稳步增加工资和薪金、相应的交通和差旅费、办公通讯费用等。2021年租赁物业费大幅减少，主要是由于2021年起公司开始执行新的租赁准则，相关使用权资产在房屋租赁中确认，改为确认折旧费用；同时，公司为新制定的股权激励计划确认股份支付费用1049.12万元。2022年技术服务费增加很多，主要是因为公司增加了在R&D的投资，外包测试费和R&D外包服务费增加了很多；租金物业费增加了很多，主要是由于其子公司祁龙智能新租赁了办公空间，其中有大量R&D人员。2023年1月至6月，R&D费用同比增长20.27%，主要原因是公司持续增加R&D投资，巩固业务基础。

问:公司属于什么行业，确定其行业的依据是什么？

刘军:根据《上市公司行业分类指引（2012年修订）》，公司属于“计算机、通信和其他电子设备制造业”，行业代码为“C39”；根据《战略性新兴产业重点产品和服务指导目录（2016年版）》，公司属于“1下一代信息技术产业”的“1.1.2信息终端设备”和“1.1下一代信息网络产业”；根据《战略性新兴产业分类（2018）》，公司业务属于“1下一代信息技术产业”和“1.1下一代信息网络产业”的“1.1.2新型计算机与信息终端设备制造业”；根据《产业结构调整指导目录（2019年版）》，公司属于“28。信息产业》和《33。智能移动终端产品及关键零部件的技术开发与制造”。

发展章节

问:公司未来的发展规划是什么？

杜:公司自成立以来，始终专注于电子信息智能产品的R&D和高端制造，紧跟行业技术发展方向，凭借强大的R&D、设计和生产能力，成为全球领先的智能手机、平板电脑和AIoT产品等智能产品ODM服务商。公司以“用科技为社会创造新价值”为企业使命，“成为领先的智能产品和服务提供商”为愿景，“以客户为中心、以贡献者为导向、着眼长远”为核心价值观。

公司的发展战略是“1+Y”战略，其中“1”代表公司的核心产品智能手机，“Y”代表具有巨大市场潜力的智能产品，如平板电脑、智能手表、VR/AR设备、TWS耳机、汽车电子产品等。其将继续聚焦智能产品主业，持续为全球头部消费电子品牌和全球领先科技企业提供优质服务，为客户创造价值。未来，公司将继续向以智能手机和平板电脑为核心的AIoT领域拓展，将公司打造成为具备全方位智能产品ODM交付能力的科技企业。

问:公司目前及未来两年的发展规划是什么？

葛振刚:当前，智能产品行业仍处于快速发展变化过程中，新品类、新技术层出不穷。为保障公司的长期竞争力，巩固和提升公司在智能产品领域的地位，确保“1+Y”战略的成功实施，公司计划采取以下措施进一步实现战略目标:1）专注技术研发，提升核心竞争力。公司坚信只有不断创新才能为客户提供具有竞争力的产品和服务。未来将扩建总部R&D大楼，并不断招聘优秀的技术人才，为R&D创造良好的工作环境，以提高创新R&D的能力。同时，优化现有R&D模式，形成有利于技术创新和科技成果转化的有效运行机制，不断激发R&D工作动力。2）持续提升“智造水平”。公司将继续在惠州和南昌建设生产基地，增强自主生产能力，进一步提高质量控制水平，进而高效满足日益增长的智能产品需求。建设过程中将对标国际先进全自动基准线建设智能制造工厂，加速公司制造端的自动化、智能化进程，同时加强“柔性生产”建设，实现多种产品形态的快速转换和协同生产。3）市场和客户拓展计划。公司将巩固现有优质客户，进一步增强客户粘性，稳步提升公司在智能手机和平板电脑ODM领域的市场份额。同时，我们将持续关注智能手表、TWS耳机、VR/AR设备、汽车电子等AIoT产品的市场动态和技术趋势，密切跟踪客户需求，持续扩大在智能产品领域的布局。此外，公司将积极参与国际市场竞争，提高公司品牌影响力，助力公司产品和服务走上全球化发展之路；公司还制定了“组织建设和流程管理计划”和“人力资源发展计划”。

问:公司打算采取哪些方式、方法和途径来确保未来业务发展计划的实现？

葛振刚:拟采取的方式、方法和途径如下:1）以本次上市为契机，积极推进募投项目实施，提高资金使用效率，增加经济效益；2）加大人才引进力度，完善人才培养和激励政策，增加R&D支出，不断突破相关领域技术，提高核心竞争力，确保公司产品处于市场领先地位；3）内部治理结构将得到改善，内部治理的规范性和有效性将得到提高；4）持续关注下游行业发展及应用领域变化趋势，积极拓展国内外优质客户。

问:公司主要产品和业务是否符合产业政策和国家经济发展战略？

张欣:公司主营业务与《中华人民共和国国民经济和社会发展第十四个五年规划》和《2035年远景目标纲要》的战略部署高度匹配，如“推动制造业高端智能绿色化”“提升通信设备、核心电子元器件和关键软件产业水平”“推动物联网全面发展，构建支持固移融合、宽窄结合的物联网接入能力。”根据《产业结构调整指导目录（2019年版）》，公司属于鼓励类产业。

近年来，国家针对公司业务相关行业的发展制定了一系列产业政策，公司所处行业符合国家经济发展战略和产业政策导向。公司将立足国家战略和政策方向，锚定智能产品高科技品类和赛道，发挥公司产业链价值，积极服务和践行国家战略，发挥公司产品综合设计能力，优先采用国产半导体产品，与国内上游供应商共同成长，共同布局具有技术门槛和产业价值的产品品类，将企业发展之路深度融入国家战略、产业发展和技术发展方向。

发布

问:请介绍公司控股股东及实际控制人情况。

张欣:公司控股股东为昆山，实际控制人为杜。杜是上海信和的实际控制人，上海信和是昆山的执行事务合伙人，直接持有昆山52.95%的财产份额。同时，他是昆山龙飞的执行事务合伙人，持有昆山龙飞99%的物业份额。因此，通过控制昆山祁龙和昆山龙飞，他控制了祁龙科技34.97%的股份。截至目前，昆山祁龙为公司第一大股东，控股公司持股比例始终保持在23%以上。不存在公司其他单一股东持股比例与昆山祁龙接近的情况。自报告期初至今，昆山祁龙所持公司股份的表决权能够对股东大会决议产生重大影响，为公司控股股东。

问:持有公司5%以上股份的主要股东是谁？

周:公司持股5%以上股东为昆山祁龙、昆山龙飞、天津金米、苏州顺为、葛振刚。

问:请介绍公司前十大股东情况。

周:公司前十大股东为昆山、昆山龙飞、天津金米、苏州顺为、葛振刚、昆山、昆山、中国网投、超越摩尔、王。

问:请介绍本次发行中存在的私募投资基金等金融产品的股东情况。

刘军:公司股东为梧桐树、天津金米、苏州顺为、苏州元智信、珠海广源、中网投资、超越摩尔、广源智联、云锋基金、上海金浦，已在基金业协会完成备案。

问:公司选择的具体上市标准是什么？

张欣:公司本次选择的上市标准为《上海证券交易所股票上市规则》第3.1.2条第（一）项，即“最近三年净利润为正，且最近三年累计净利润不低于人民币1.5亿元，最近一年净利润不低于人民币6000万元， 且最近三年经营活动产生的现金流量净额累计不低于人民币1亿元或累计营业收入不低于人民币10亿元。

问:公司本次公开发行前是否制定或实施了股权激励及相关安排？

周:昆山旗舰店、昆山旗舰店、昆山旗菱、昆山云起、宁波祁宏、宁波旗利、宁波、宁波启源、宁波员工持股平台；此外，一些积极的员工也成为昆山祁龙的有限合伙人。昆山旗舰店、昆山旗舰店、昆山旗岭店、昆山云起店、宁波祁宏店、宁波旗利店、宁波齐飞店、宁波旗源店和宁波钟奇店的受激励合伙人均为公司员工，从公司领取工资；持股平台全体合伙人已签署持股平台合伙协议；公司实施的员工持股计划履行了必要的决策程序，遵循了公司自主决策和员工自愿参与的原则，不存在以分摊或强制分配等方式强制实施员工持股计划的情形；激励价格合理，员工已按约定支付出资额或财产份额转让价款。

问:公司本次募集资金计划如何使用？

张志炯:经公司于2022年11月25日召开的2022年第四次临时股东大会审议通过，公司申请公开发行股票不超过71，487，625股，不低于本次发行后股份总数的10%。本次公开发行募集资金扣除发行费用后，将投资于惠州智能硬件制造项目、南昌智能硬件制造中心改扩建项目、上海R&D中心升级建设项目和补充营运资金。

问:本次发行对公司发展有何意义？

杜:本次募集资金投资项目完成后，公司将大幅提升公司智能产品的生产和交付能力以及产品研发能力，增强公司的盈利能力和市场竞争力；同时，本次成功发行也有利于改善公司资本结构，拓宽融资渠道，为后续项目提供有力支持。

（文章来源:上海证券报）